No primeiro ano do “15º Plano Quinquenal”, a nova indústria energética da China está num ponto de viragem histórico, de “expansão em escala” para “desenvolvimento de alta qualidade”.
As principais empresas da cadeia industrial, representadas pela CATL, criaram uma escala de lucros surpreendente com a sua quota de mercado líder mundial e inovação tecnológica.
Este padrão de lucro liderado por empresas líderes não só remodela a lógica empresarial do fabrico de veículos, mas também aponta o caminho para um crescimento de elevado valor para a cadeia da indústria de pneus que se segue.
Sob as múltiplas ressonâncias da nova energia, inteligência e globalização, a cadeia da indústria de pneus está a inaugurar um período de janela dourada para um crescimento substancial dos lucros.
O efeito do proprietário da cadeia aparece e o modelo de alto lucro orienta a atualização industrial.
A rentabilidade altíssima demonstrada no relatório financeiro de 2025 da CATL fornece um modelo de negócios valioso para todo o novo sistema de suporte de energia.
A lógica central do seu lucro líquido de 72,2 mil milhões de yuans e da margem de lucro líquido de quase 20% reside em dois pontos: primeiro, alcançar economias de escala através da utilização extremamente elevada da capacidade de produção (96,9%), levando os custos unitários ao extremo; segundo, confiar na inovação tecnológica contínua para formar um prêmio de qualidade e realizar a exportação de tecnologia e padrões para mercados estrangeiros.
Esta combinação de “alta qualidade ganha prêmio, alta participação ganha lucro” está afetando profundamente a indústria de pneus.
Confrontado com a involução da homogeneização a longo prazo no passado, o “15º Plano Quinquenal” exige claramente a rectificação abrangente da concorrência de preços baixos e a promoção da modernização da indústria para o segmento médio-alto.
As empresas de pneus seguirão a experiência bem-sucedida das empresas proprietárias de cadeias, passarão da simples “luta pela produção” para a “luta pelo valor” e obterão margens de lucro mais elevadas através de iterações de alta qualidade.
A estrutura da procura é remodelada e os produtos especializados geram prémios elevados.
As mudanças disruptivas nas propriedades físicas dos pneus causadas pelos novos veículos energéticos criaram diretamente um enorme mercado para produtos de alto valor acrescentado.
Como os veículos da nova energia têm maior peso, torque instantâneo mais forte e requisitos extremamente elevados de silêncio, o desgaste dos pneus acelera significativamente e o ciclo de substituição é significativamente reduzido.
Isso trouxe certo aumento na reposição de estoque para a indústria de pneus.
Mais importante ainda, os pneus específicos para EV e os pneus inteligentes que podem se adaptar à baixa resistência ao rolamento, forte suporte de carga, silêncio e redução de ruído têm barreiras técnicas extremamente elevadas.
O “15º Plano Quinquenal” afirma claramente que é necessário aumentar a taxa de penetração de equipamentos originais de pneus especiais para veículos de energia nova, e a quota de mercado das marcas nacionais no mercado médio-alto aumentará em mais de 20%.
Isto significa que as empresas de pneus que dominam as tecnologias essenciais e podem fornecer soluções personalizadas para os OEM receberão um “prêmio de qualidade” semelhante ao do campo das baterias de energia, livrando-se assim das guerras de preços baixos e conseguindo uma reparação estrutural das margens de lucro.
A capacitação digital full-link e a máxima eficiência criam um fosso de custos.
Para conseguir um salto significativo nos lucros na indústria transformadora de activos pesados, é necessário conseguir uma redução extrema de custos e uma melhoria da eficiência no lado da produção.
Assim como a CATL mantém uma utilização altíssima da capacidade de produção por meio de fabricação inteligente e mecanismos de troca dinâmicos, a cadeia da indústria de pneus também está acelerando a construção de capacidades de design digital avançado de link completo.
Durante o período do “15º Plano Quinquenal”, as empresas de pneus implementarão de forma abrangente a simulação de alta precisão e a verificação virtual, e aprofundarão a aplicação da IA na pesquisa e desenvolvimento de materiais e no design de padrões.
Isto não só reduz significativamente o ciclo de desenvolvimento, mas também promove a automação e a integração retroativa no lado da produção.
À medida que as principais empresas nacionais de pneus aceleram a sua segunda ronda de expansão no estrangeiro, estabelecem bases de produção localizadas no estrangeiro e alocam encomendas globais de forma flexível, as empresas de pneus evitarão efectivamente o risco de barreiras comerciais, diluirão ainda mais os custos de produção através de uma colaboração global eficiente e estabelecerão uma base sólida para o crescimento dos lucros.
O modelo de negócios foi atualizado e transformado de uma única transação em um serviço de ciclo de vida completo.
Se as baterias de energia ganham dinheiro com as vendas de hardware e padrões técnicos, então o futuro ponto de crescimento do lucro da cadeia da indústria de pneus reside na atualização do modelo de serviço.
Especialmente nas áreas de veículos comerciais (caminhões) e máquinas de construção, as principais demandas dos clientes mudaram da simples “compra de pneus” para a redução de custos operacionais abrangentes.
O plano propõe claramente promover a modernização de pneus de camiões e pneus de engenharia para gama alta e especialização, e expandir os serviços de ciclo de vida completo.
Isto significa que as empresas de pneus deixarão de estar limitadas a uma única transação de produto, mas transformar-se-ão numa solução completa que fornece gestão de quilometragem, controlo do consumo de energia, monitorização inteligente da pressão dos pneus e recauchutagem e reciclagem de resíduos de pneus.
Quando os pneus se tornam nós de dados quantificáveis e rastreáveis, a cadeia industrial integrou-se com sucesso da indústria transformadora tradicional à moderna indústria de serviços, abrindo uma segunda curva de crescimento com estabilidade a longo prazo e elevado lucro bruto.
Resumindo, durante o período do “15º Plano Quinquenal”, a cadeia da indústria de pneus não está de forma alguma seguindo passivamente, mas sim avaliando ativamente a lógica de desenvolvimento das principais empresas da cadeia.
Ao absorver prémios de qualidade, abraçar necessidades especializadas, praticar a produção digital inteligente e modelos de serviços inovadores, a cadeia da indústria de pneus irá certamente quebrar a maldição dos escassos lucros na produção tradicional, inaugurar um crescimento substancial nos níveis de lucro e, em última análise, alcançar uma transformação deslumbrante de uma potência de produção para uma potência de produção inteligente.
