Récemment, le commerce extérieur de la Chine a montré une nouvelle tendance accrocheuse. Les produits liés à l’IA sont devenus le principal moteur de la croissance des exportations, et des modèles nationaux à grande échelle ont émergé sur les marchés étrangers.
Les données du commerce extérieur libellées en dollars américains pour le mois de mai, publiées par l’Administration générale des douanes le 9 juin, ont montré que les exportations ont augmenté de 19,4 % sur un an, dépassant largement attentes du marché. Les exportations de produits liés à l’IA, tels que les circuits intégrés et le matériel informatique, ont atteint des sommets depuis plusieurs années. La croissance des exportations en mai était de 19,4%, un nouveau sommet au cours des trois derniers mois, la croissance des importations était de 27,4% et l’excédent commercial pour le mois était de 105,4 milliards de dollars.
Le principal moteur de la croissance n’est plus les produits transformés traditionnels tels que les vêtements, les chaussures et les chapeaux.
L’ensemble de la chaîne industrielle du matériel d’IA soutient l’augmentation du commerce extérieur.
Les données de répartition douanière reflètent clairement la transformation industrielle.
Les exportations d’ordinateurs et de pièces de support ont augmenté de 66 %, les équipements de traitement automatique des données ont augmenté de 66,1 %, les exportations globales de produits de haute technologie ont augmenté de 50,9 % et les exportations de circuits intégrés ont doublé d’une année sur l’autre, établissant un nouveau record après 2013. Les prix des puces mémoire continuent d’augmenter, les organisations industrielles estiment que la demande mondiale pour la construction d’IA n’a pas atteint son sommet et les puces ont complètement changé la structure du commerce extérieur.
Les commandes des principales sociétés de modules optiques sont pleines, et le sud-coréen Samsung et le chinois InnoLight récoltent simultanément les dividendes de la construction mondiale de puissance de calcul.
Les clients étrangers ont bloqué leurs commandes de matériel à l’avance en raison de considérations de risque géopolitique, ce qui a encore accru l’ampleur des exportations.
Les données sous-régionales regorgent de faits saillants. Les exportations vers les États-Unis ont bondi de 35,4 % en mai, mettant fin au précédent déclin à long terme.
Les analystes comparent les bases manufacturières en Asie du Sud-Est et constatent que le désavantage tarifaire des produits locaux continue de se réduire.
Même si les États-Unis ajustent leurs droits de douane, le secteur manufacturier national reste compétitif.
Le côté import a explosé simultanément.
Au cours des cinq premiers mois, le volume total des importations s’est élevé à 8 770 milliards de yuans, avec un taux de croissance de 20,5 %, supérieur aux exportations.
Les importations de produits de haute technologie ont augmenté de 47 % en mai, les exportations de semi-conducteurs de la Corée du Sud vers la Chine ont plus que doublé et la chaîne industrielle nationale de l’IA continue d’absorber les puces haut de gamme étrangères.
Le commerce extérieur montre une nette tendance à la différenciation. Les puces et le matériel informatique contribuent pour moitié à l’augmentation des exportations. La croissance des produits traditionnels à forte intensité de main d’œuvre a quasiment stagné. La différenciation en forme de K est devenue la nouvelle norme du commerce extérieur.
Le conflit au Moyen-Orient a entraîné l’exportation de produits destinés au stockage de l’énergie, au photovoltaïque et aux véhicules électriques. Les attributs à forte valeur ajoutée des produits de haute technologie ont également permis d’accroître la capacité du commerce extérieur à résister aux fluctuations des taux de change.
Les exportations sont restées stables pendant la phase d’appréciation du RMB, et la compétitivité fondamentale de l’industrie manufacturière apparaît clairement en un coup d’œil.
Les commandes de modules optiques de Huagong Technology à l’étranger sont prévues jusqu’en 2027, ce qui constitue l’exemple le plus intuitif de la demande étrangère croissante de matériel d’IA.
Le 3 juin, la plateforme américaine de financement d’entreprise et de fiscalité Ramp a publié une liste. Le grand modèle national DeepSeek arrive en tête de liste des logiciels d’achats payants pour les entreprises américaines. Un grand nombre d’entreprises américaines ont payé directement pour utiliser les services nationaux d’IA. L’économiste en chef de la plateforme a déclaré sans détour que celle-ci avait dépassé les attentes. Au cours des années précédentes, les entreprises étrangères utilisaient l’IA nationale et la plupart d’entre elles téléchargeaient du code open source et le déployaient localement, sans générer aucun paiement. Cette série de changements fondamentaux a eu lieu.
Un grand nombre d’entreprises américaines paient directement pour appeler des API, et les données commerciales sont envoyées vers et depuis des serveurs nationaux. C’est un signal fort lancé par le marché.
Les prix des grands modèles aux États-Unis sont restés élevés pendant longtemps.
Les recherches de Bain & Company montrent que l’investissement cumulé dans l’IA par les grandes entreprises mondiales a dépassé le billion de dollars américains et que le recouvrement des coûts est bien inférieur aux prévisions. De nombreuses entreprises ont commencé à comprimer leurs budgets IA.
Uber a épuisé son quota annuel de jetons plus tôt. Salesforce verse à Anthropic des frais de service de 300 millions de dollars chaque année. Amazon a suspendu les classements internes de consommation d’IA pour empêcher les employés de consommer de manière incontrôlée la puissance de calcul.
Le contrôle des coûts a été renforcé dans l’ensemble du secteur.
DeepSeek a lancé un plan de réduction de prix permanent en mai. Le prix de l’API V4 Pro est tombé à un quart du prix d’origine, et le coût global de l’appel ne représentait qu’environ un dixième du modèle grand public à l’étranger. Le fondateur avait déjà proposé l’idée d’une IA inclusive, et cette voie abordable a désormais impressionné avec succès les entreprises étrangères. Les données de la plateforme tierce Open Router prouvent sa popularité.
Les appels de jetons du modèle de la série DeepSeek en une seule semaine s’élevaient à 5,74 billions, dépassant Anthropic et Google pendant deux semaines consécutives. Le volume total d’appels du camp modèle national en une seule semaine s’est élevé à 9 220 milliards, continuant d’écraser les 4 930 milliards des constructeurs américains.
Les utilisateurs de la plateforme sont principalement des développeurs étrangers, et les praticiens étrangers votent avec leurs pieds.
De nombreuses politiques américaines ont orienté l’isolement technologique dans le but d’éloigner les chaînes industrielles entre les deux parties, mais les entreprises au niveau du marché ont fait exactement le choix inverse. La construction d’une puissance de calcul mondiale du côté matériel est une demande rigide, et les restrictions tarifaires sont difficiles à supprimer la demande d’achat de puces et de serveurs. Les exportations nationales de matériel d’IA continuent d’augmenter, tandis que les puces haut de gamme étrangères continuent d’être importées, formant une chaîne industrielle profondément interconnectée.
Le coût élevé de l’utilisation de l’IA locale du côté des logiciels a contraint les entreprises américaines à rechercher des alternatives abordables. L’ascension de DeepSeek en tête de liste n’est qu’un résultat progressif.
Amazon Cloud et Microsoft Azure ont pris l’initiative de mettre le modèle DeepSeek sur les étagères et d’ouvrir le canal d’appel aux entreprises mondiales. Les deux grands géants américains de la technologie ont pris l’initiative de se connecter à l’écosystème national de l’IA, ce qui a confirmé plus tard que les produits présentaient des avantages irremplaçables en termes de rapport coût-efficacité.
Les organisations industrielles ont également mis en garde objectivement contre les risques. Les modèles nationaux entrant dans le système des entreprises américaines seront inévitablement confrontés à des défis réglementaires, et les examens liés à la conformité des données ne seront pas absents.
Même si certaines entreprises suspendent leur utilisation à court terme, la pression budgétaire provoquée par les coûts élevés de la puissance de calcul ne disparaîtra pas. Trouver des modèles de parité est une tendance à long terme de l’industrie.
Atteindre le sommet de la liste n’est qu’un phénomène de marché à court terme et ne peut pas être directement assimilé à une victoire globale pour l’industrie.
Les obstacles potentiels doivent être considérés objectivement. Des examens réglementaires au niveau géopolitique peuvent être mis en œuvre à tout moment.
Les politiciens étrangers peuvent facilement utiliser les problèmes de sécurité des données pour restreindre les produits nationaux d’IA, et il existe une incertitude quant à l’expansion à court terme à l’étranger.
La concurrence dans le secteur continue de s’intensifier et les fabricants étrangers ont commencé à baisser les prix de leurs modèles pour répondre de manière proactive à l’impact des modèles nationaux.
Le véritable noyau de compétitivité ne réside pas dans des prix bas à court terme, mais dans le soutien d’une chaîne industrielle complète.
Le pays dispose des capacités complètes de la chaîne de production de matériel d’IA, de recherche et développement d’algorithmes et de mise en œuvre à grande échelle.
Les exportations de matériel continuent d’augmenter et les logiciels sont simultanément exportés à l’étranger.
La collaboration bidirectionnelle entre le logiciel et le matériel est la confiance à long terme.
Les données sur le commerce extérieur ont prouvé que la modernisation industrielle axée sur la technologie peut protéger contre l’interférence des politiques extérieures.
Les logiciels et le matériel d’IA évoluent simultanément à l’échelle mondiale, continuant d’approfondir la dépendance industrielle de divers pays.
Il est difficile de parvenir à une mise en œuvre à long terme en s’appuyant simplement sur des barrières pour isoler le marché.
Au niveau des entreprises, nous ne pouvons pas nous limiter à une concurrence à bas prix. Nous devons continuer à itérer la technologie et à améliorer les programmes de conformité à l’étranger pour transformer la fenêtre de demande actuelle en une part de marché mondiale stable et durable.
