Desde la Conferencia Central de Trabajo Económico de 2024, que propuso por primera vez una rectificación integral de la competencia de «involución», hasta el 17 de junio de 2026, cuando el Ministerio de Industria y Tecnología de la Información implementó una rectificación en profundidad y promoción simultánea de la acción especial «inteligencia artificial + fabricación», la señal política ha sido clara: la industria manufacturera ya no puede depender del ciclo interminable de «precios bajos – ganancias bajas – I+D baja».
Sin embargo, la misma política anti-involución se aplica a las tres áreas principales: software y hardware de IA industrial, equipos de alta gama y fabricación de precisión, pero su lógica de beneficios es completamente diferente.
Para la pista de software y hardware de IA industrial, la lógica de beneficio central es el apoyo de políticas direccionales para guiar el flujo de recursos desde los «mercados publicitarios» hasta la investigación y el desarrollo intensos. En los últimos dos años, la vía ha sufrido graves modificaciones y se ha centrado en construcciones redundantes de bajo nivel. Un gran número de pequeños y medianos fabricantes se han reunido en escenarios industriales comunes de IA y han lanzado la respuesta básica a preguntas y el análisis de datos solo mediante una rápida optimización de palabras, sin barreras técnicas;
la oferta de servicios de inteligencia digital en los grupos manufactureros tradicionales también es muy homogénea, los datos no son interoperables y se ha desperdiciado una gran cantidad de inversión.
Sin embargo, los «Dictámenes de Implementación de la Acción Especial» Inteligencia Artificial + Fabricación «» emitidos conjuntamente por ocho departamentos cambiaron la situación.
Los requisitos de política guían el desarrollo desalineado de las empresas e impiden la competencia de involución de la industria.
Al mismo tiempo, coordinan fondos nacionales de investigación científica y brindan apoyo específico para tecnologías clave de colaboración de software y hardware, como chips de entrenamiento de alta gama, chips de razonamiento finales y modelos pequeños de escenarios de segmentación industrial.
Esto significa que las empresas que en el pasado dependían de seguir la tendencia para recibir subsidios serán eliminadas. Empresas como Shenzhen Technology, que ha dominado la tecnología de integración de software y hardware «Material × AI» y obtenido cientos de millones de yuanes en financiación, son el objetivo de la inclinación de recursos.
Morgan Stanley estima que el ecosistema de IA industrial creará un valor de mercado incremental de entre 3 y 4 billones de dólares.
La estructura de la industria está pasando de una «batalla de mil equipos» a una estructura de dos niveles de «líder completo + especialización e innovación en escenas segmentadas», y la lógica competitiva ha pasado de luchar por precios bajos a luchar por tecnologías centrales.
La lógica de los beneficios para la vía de equipos de alta gama es acelerar la liberación de capacidad de producción homogénea de gama baja a través de la regulación de la capacidad, el aumento de las barreras de entrada y la adquisición selectiva de los primeros juegos.
La distribución de involución de esta pista es desigual. La competencia en segmentos de producción en masa de gama baja, como los componentes magnéticos generales, los láseres industriales ordinarios y los equipos farmacéuticos convencionales, es feroz. La atención se centra en la rentabilidad sin barreras de diferenciación. En segmentos fundamentales como los reductores de precisión, los servosistemas de alta gama, los equipos marinos de aguas profundas y los motores de barcos de alta potencia, el umbral técnico es extremadamente alto. Los principales fabricantes nacionales han realizado pedidos hasta 2028 y la oferta supera la demanda.
La política antiinvolución se ha implementado con precisión. La versión de 2026 de las «Medidas de aplicación para la sustitución de la capacidad de producción en la industria del acero» ha elevado el umbral de sustitución y ha orientado la concentración de la capacidad de producción hacia equipos y materiales de apoyo de alta gama; la Bolsa de Valores de Shanghai ha revisado las pautas de cotización para la Junta de Innovación Científica y Tecnológica para incluir a los robots como una pista independiente de segundo nivel en equipos de alta gama, y solo apoya la aplicación de empresas con tecnologías duras centrales;
El Ministerio de Industria y Tecnología de la Información y la Comisión de Administración y Supervisión de Activos de Propiedad Estatal lanzaron una acción especial para el entrenamiento en la vida real de robots humanoides y priorizaron claramente la compra del primer conjunto de equipos de producción nacional.
Estas medidas han logrado resultados notables. En 2026, los pedidos de los fabricantes nacionales de cabezales láser superarán la capacidad de producción en un 70% y el precio medio del producto aumentará más del 15% año tras año.
Se han restablecido las ganancias de la industria, se ha recuperado el poder de fijación de precios después de la liquidación de la capacidad de producción de gama baja, las empresas líderes se han apoderado del mercado global con el modelo de «I+D de China + entrega en el extranjero» y la proporción de CR5 ha seguido aumentando.
La vía de fabricación de precisión no depende de subsidios directos de políticas o regulación de la capacidad de producción, sino de reparar «primas de proceso» a través de actualizaciones estándar del sistema y una gobernanza de competencia feroz de precios bajos. Su involución es un ejemplo típico de «el dinero malo expulsa al dinero bueno».
Una empresa que ha acumulado tecnología de procesamiento a nivel de micras durante décadas puede perder frente a un oponente que simplemente reduce el precio al ofertar. La razón es que la industria carece de estándares básicos unificados de evaluación de precisión, consumo de energía e inteligencia.
Zeng Yuqun, presidente de CATL, señaló que la causa principal de la involución de la fabricación de precisión es la protección insuficiente de los derechos de propiedad intelectual. Los imitadores invierten menos en I+D pero venden a precios bajos. Los creadores originales sólo pueden seguir la reducción de precios y la cadena de retorno de la innovación se rompe.
La política anti-involución está muy dirigida. Desde 2025, China ha publicado un total de 1.327 normas nacionales mejoradas en el campo de la fabricación de maquinaria y equipos para unificar las normas de precisión, seguridad y eficiencia energética; La política de fabricación inteligente compartida de Hebei cubre 107 grupos industriales clave de fabricación de precisión, diluyendo el costo de inversión de equipos de alta gama a través de fábricas compartidas. En 2025, el costo de los ingresos de las empresas que superen los 100 yuanes del grupo disminuirá en 1,3 yuanes y las ganancias totales aumentarán un 16% interanual.
Con la implementación de estándares, la escasez de acumulación de tecnología se ha transformado en primas de productos y la industria ha pasado del «precio por volumen» al «poder del producto en volumen».
En general, ninguno de los tres se beneficia más, pero sí de diferentes maneras.
El software y hardware de IA industrial sigue la vía rápida de «transfusión de políticas + iteración tecnológica» y la estructura de la industria se reestructura drásticamente; los equipos de alta gama siguen el camino de «compensación de capacidad + reparación basada en pedidos», con una gran certeza de recuperación de ganancias, y se encuentran en un ciclo ascendente de gastos de capital; La fabricación de precisión sigue la ruta de calidad de «actualización de dimensión estándar + prima de proceso», y el conocimiento acumulado a largo plazo gana poder de fijación de precios.
Su objetivo común es promover que la industria manufacturera cambie completamente del modelo involutivo de expansión de escala a una competencia sana, de alta calidad y impulsada por la tecnología.
