لقد أدى تطبيق الرنمينبي الرقمي عبر الحدود إلى ظهور كيان جديد للسيناريو.
عشية افتتاح منتدى لوجياتسوى 2026، تم تأسيس شركة Shanghai Cross-Border Trade Digital Financial Services Co., Ltd.
في شنغهاي في 11 يونيو. تمتلك الشركة رأس مال مسجل قدره 500 مليون يوان وتم تأسيسها بشكل مشترك من قبل Shanghai International Group Co., Ltd.
وShanghai Data Group Co., Ltd.، والتي استثمرت فيها مجموعة شنغهاي الدولية 400 مليون يوان وهي المساهم المسيطر في الشركة.
تشكل “التجارة عبر الحدود” و”التمويل الرقمي” باسم شركة Shanghai Cross-border Digital Finance Company خطين رئيسيين.
تشجع شانغهاي إنشاء الشركة، التي ستعتمد على وظيفة البنية التحتية المالية الوطنية لمركز العمليات الدولية للرنمينبي الرقمي، وتركز على سيناريوهات تجارة الاستيراد والتصدير في بلدي، وتعزز تنفيذ الرنمينبي الرقمي في تسوية المدفوعات عبر الحدود والاستثمار والتمويل وسيناريوهات الأعمال الأخرى، وتساعد في بناء نظام خدمات تجارية رقمية بالرنمينبي عبر الحدود.
في الفترة الماضية، انعكس الترويج لتطبيق الرنمينبي الرقمي عبر الحدود بشكل أساسي في إنشاء البنية التحتية، وتجريب البنوك، وحالات أعمال محددة.
في يونيو 2025، أعلن بان قونغ شنغ، محافظ بنك الشعب الصيني، في منتدى لوجيازوي أنه سيتم إنشاء مركز تشغيل دولي رقمي للرنمينبي في شنغهاي؛ في 24 سبتمبر 2025، تم تشغيل مركز العمليات الدولية للرنمينبي الرقمي رسميًا وأطلق ثلاث منصات أعمال رئيسية: منصة الدفع الرقمية عبر الحدود بالرنمينبي الرقمي، ومنصة خدمة بلوكتشين الرقمية للرنمينبي، ومنصة الأصول الرقمية.
وفي وقت لاحق، تم أيضًا تعديل الإطار المؤسسي للرنمينبي الرقمي نفسه. اعتبارًا من 1 يناير 2026، سينتقل الرنمينبي الرقمي من الإصدار 1.0 من النوع النقدي إلى الإصدار 2.0 من عملة الإيداع. سيتم توضيح الرنمينبي الرقمي في محافظ البنوك التجارية باعتباره التزامًا بنكيًا تجاريًا قائمًا على الحساب.
يمكن لرصيد محفظة الاسم الحقيقي حساب الفائدة وإدراجها في نطاق تأمين الودائع.
عندما تأسست شركة شنغهاي للتمويل الرقمي عبر الحدود، دخل الرنمينبي الرقمي مرحلة 2.0. يوفر مركز العمليات الدولية للرنمينبي الرقمي بنية تحتية عبر الحدود.
يعمل الرنمينبي الرقمي لعملة الإيداع على تقوية أساس الاتصال بالحسابات المصرفية والتمويل التجاري وإدارة الأموال ومراجعة الامتثال. تواصل شركة شنغهاي للتمويل الرقمي عبر الحدود دفع هذه القدرات إلى سيناريوهات تجارة الاستيراد والتصدير.
الدفع عبر الحدود في سيناريو التجارة، يعد إكمال دفعة واحدة مجرد البداية.
بالنسبة لشركات التصدير، يتضمن الدفع عبر الحدود الطلبات والعقود والخدمات اللوجستية والإقرارات الجمركية والفواتير وتأكيد الاستلام وإعادة رأس المال إلى الوطن وتسوية النقد الأجنبي أو ترتيبات الاحتفاظ بالرنمينبي؛ بالنسبة لشركات الاستيراد، يتضمن الدفع عبر الحدود أيضًا توقيت الدفع، ومخاطر سعر الصرف، وترتيبات التمويل، ومواد المصادقة التجارية، وتعليمات استخدام الأموال.
بالنسبة للبنوك ومؤسسات خدمات الدفع والمنصات ذات الصلة، يعد تحديد هوية العميل ومراجعة المعاملات والمراقبة غير الطبيعية وتتبعات الامتثال وخدمات المتابعة أيضًا مكونات مهمة في مدفوعات التجارة عبر الحدود.
بعد دخول الرنمينبي الرقمي إلى المرحلة 2.0، ستتجاوز تسوية الدفع في سيناريوهات التجارة عبر الحدود تجربة دفع المحفظة نفسها وربط الحسابات المصرفية وإدارة الصناديق وتمويل التجارة ومراجعة الامتثال.
بالنسبة للمؤسسات، فإن ما إذا كان من الممكن ربط الرنمينبي الرقمي بالبيانات التجارية وهوية الشركة واستخدام الأموال وخدمات التمويل سيؤثر بشكل مباشر على تصور الاستخدام الفعلي.
تتبنى شركة شنغهاي للتمويل الرقمي عبر الحدود مزيجًا من “مجموعة شنغهاي الدولية + مجموعة بيانات شنغهاي”، والذي يرتبط أيضًا بتعقيد هذا السيناريو.
تتمتع مجموعة شنغهاي الدولية بخصائص منصة الأصول المالية المملوكة للدولة، وتمتلك مجموعة شنغهاي للبيانات موارد البيانات المقابلة وإدارة البيانات وقدرات الخدمة الرقمية.
بدأ الطرفان بشكل مشترك في إنشاء شركة مالية رقمية عبر الحدود، مما يوضح أن الخدمات المالية الرقمية للتجارة عبر الحدود لا يمكن إكمالها عن طريق إضافة واجهة دفع، ولكنها تتطلب أيضًا دعم الموارد المالية وسيناريوهات التجارة وقدرات البيانات وخدمات الامتثال.
ذكرت المعلومات العامة أنه في الخطوة التالية، ستعمل لجنة مراقبة وإدارة الأصول المملوكة لدولة شانغهاي على تشجيع الشركات البلدية المملوكة للدولة للاستفادة من مزاياها الشاملة في سيناريوهات التجارة وموارد البيانات والخدمات المالية وغيرها من المجالات، وتحسين نظام الخدمات المالية عبر الحدود، وتعزيز قدرات تخصيص الموارد العالمية.
ولم يتوقف تطبيق الرنمينبي الرقمي عبر الحدود عند مستوى توافر الدفع فحسب، بل بدأ يمتد ليشمل قدرات الخدمة في عمليات التجارة الحقيقية.
في الواقع، تتمتع شنغهاي بأساس مبكر في مجال المدفوعات الرقمية عبر الحدود بالرنمينبي.
كشف فرع شانغهاي لإدارة الدولة للنقد الأجنبي سابقًا أنه اعتبارًا من نهاية مايو 2025، أكملت شانغهاي ما يقرب من 8 مليارات يوان من أعمال الدفع الرقمية عبر الحدود بالرنمينبي من خلال جسر العملة، والتي تغطي سيناريوهات التطبيق مثل التجارة في السلع، والتجارة في الخدمات، وتحويلات حساب FTN، ومجموعات رأس المال عبر الحدود، وأرباح حساب رأس المال.
على نطاق أوسع، اعتبارًا من نهاية نوفمبر 2025، عالج جسر العملة الرقمية للبنك المركزي متعدد الأطراف ما مجموعه 4047 شركة دفع عبر الحدود، مع مبلغ معاملات تراكمي يعادل 387.2 مليار يوان صيني، يمثل الرنمينبي الرقمي منها حوالي 95.3٪ من حجم المعاملات بعملات مختلفة.
يهدف إنشاء شركة شنغهاي للتمويل الرقمي عبر الحدود إلى الاستمرار في تركيز السيناريوهات التجريبية المبكرة والبنية التحتية المالية والتجارة في منصة الشركة.
بالنسبة لصناعة الدفع عبر الحدود، تعد شركة Shanghai Cross-order Digital Finance Company أقرب إلى مؤسسات الخدمة ومنصات تنفيذ السيناريو. ولا تحل محل البنوك أو مؤسسات الدفع غير المصرفية أو شبكات المقاصة الحالية بشكل مباشر. ومن المرجح أن تشكل تآزرات مع البنوك ومنصات التجارة ووكالات خدمات البيانات وتخليص البنية التحتية والخدمات التنظيمية في المستقبل.
في الماضي، كانت مؤسسات الدفع عبر الحدود تتنافس بشكل أكبر حول تغطية التحصيل، وكفاءة الوصول، وعروض أسعار الصرف، ومستويات الرسوم، وخدمات الحسابات، وقدرات المقاصة المحلية.
مع دخول الرنمينبي الرقمي إلى مشهد تجارة الاستيراد والتصدير، ستستمر معايير تقييم الصناعة في التوسع لتشمل خدمات المشهد.
لم يعد نطاق اهتمام الشركات يقتصر على وصول الأموال، بل يشمل أيضًا ما إذا كان من الممكن ربط التحصيل والدفع بشكل أكثر سلاسة مع الطلبات والإقرار الجمركي والتمويل والتسوية ومراجعة الامتثال.
يدمج الرنمينبي الرقمي 2.0 محافظ البنوك التجارية وسمات الودائع وترتيبات حساب الفائدة والضمانات الأمنية في إطار مؤسسي أكثر وضوحًا، وسيعمل أيضًا على رفع متطلبات صناعة الدفع عبر الحدود للبيانات التجارية ومراجعة الامتثال والتعاون المصرفي وخدمات التسوية بالعملة المحلية.
إذا ظهر الرنمينبي الرقمي فقط كطريقة دفع جديدة من جانب الشركات، فقد يكون التصور الفعلي محدودًا.
وإذا تمكن الرنمينبي الرقمي من توفير الراحة العملية في تأكيد الدفع، وتخصيص الأموال، والتحقق من المواد، وتتبع الامتثال، وما إلى ذلك، والتعاون مع تمويل التجارة، وتمويل سلسلة التوريد، وخدمات التسوية عبر الحدود، فسيتم تعزيز رغبة الشركات في استخدامه.
تقوم شنغهاي باستكشاف تطبيق الرنمينبي الرقمي في سيناريوهات التجارة عبر الحدود من خلال منصة مؤسسية.
بدءًا من التشغيل الرسمي لمركز العمليات الدولية للرنمينبي الرقمي، وحتى إطلاق الإطار المؤسسي للرنمينبي الرقمي 2.0، وحتى إنشاء شركة شنغهاي للتمويل الرقمي عبر الحدود، يدخل تطبيق الرنمينبي الرقمي عبر الحدود في سيناريوهات تجارية أكثر تحديدًا.
لقد تم تطوير البنية التحتية، وتم توضيح خصائص الحسابات المصرفية والودائع بشكل أكبر، وبدأت عمليات التحصيل والدفع والتمويل وإدارة الامتثال في تجارة الاستيراد والتصدير تصبح اتجاهات مهمة للتقدم اللاحق.
ما إذا كان الدفع الرقمي بالرنمينبي عبر الحدود يمكن أن يدخل في المزيد من عمليات تجارة الاستيراد والتصدير وتشكيل قدرات خدمة مستدامة في التحصيل والدفع والتمويل وإدارة الامتثال سيحدد القيمة الصناعية اللاحقة لهذه المنصة.
